Answer:
d. 5.08%
Explanation:
We have to first calculate the YTM of the bond, and then apply the tax shield.
To get the YTM we have to calculate the rate of return of an annuity of 46.25 for 20 years compounding semiannually at IRR rate and the present value of the face value redeem in 20 years.


IRR = 0.084656891 (it should be done using financial calculator or excel or a similar software program)
then we apply the shield tax to the IRR:
IRR x (1 - tax-rate) = Cost of debt
0.084656891 * ( 1 - 0.4) = 5.0794= 5.08
A required reserve ratio of 7 percent gives rise to a simple deposit multiplier of 14.29.
<h3>What is reserve ratio?</h3>
The reserve ratio is the percentage of reservable liabilities which commercial banks must keep rather than lend or invest. This is a requirement set by the country's central bank, which is the Federal Reserve in the United States. It is also referred to as the cash reserve ratio.
Some key points related to reserve ratio are-
- The reserve requirement is the minimum amount of deposits that a bank must hold, and it is sometimes used interchangeably with the reserve ratio.
- Regulation D of the Federal Reserve Board establishes the reserve ratio.
- Regulation D established uniform reserve requirements with all deposit accounts with transaction accounts and necessitates banks to provide the Federal Reserve with regular reports.
- Suppose the Federal Reserve determined that the reserve ratio should be 11%. This means that if a bank has $1 billion in deposits, it must keep $110 million in reserve ($1 billion x.11 = $110 million).
To know more about reserve ratio, here
brainly.com/question/13758092
#SPJ4
Answer:
<em>b</em><em>.</em><em> </em><em>o</em><em>n</em><em> </em><em>a</em><em> </em><em>h</em><em>i</em><em>g</em><em>h</em><em>e</em><em>r</em><em> </em><em>c</em><em>o</em><em>s</em><em>t</em><em> </em><em>s</em><em>t</em><em>r</em><em>u</em><em>c</em><em>t</em><em>u</em><em>r</em><em>e</em><em>.</em>
Explanation:
<em>c</em><em>o</em><em>m</em><em>p</em><em>e</em><em>t</em><em>i</em><em>t</em><em>i</em><em>v</em><em>e</em><em> </em><em>a</em><em>d</em><em>v</em><em>a</em><em>n</em><em>t</em><em>a</em><em>g</em><em>e</em><em>s</em><em> </em><em>a</em><em>r</em><em>e</em><em> </em><em>a</em><em>t</em><em>t</em><em>r</em><em>i</em><em>b</em><em>u</em><em>t</em><em>e</em><em>d</em><em> </em><em>t</em><em>o</em><em> </em><em>a</em><em> </em><em>v</em><em>a</em><em>r</em><em>i</em><em>e</em><em>t</em><em>y</em>
<em>o</em><em>f</em><em> </em><em>f</em><em>a</em><em>c</em><em>t</em><em>o</em><em>r</em><em>s</em><em> </em><em>i</em><em>n</em><em>c</em><em>l</em><em>u</em><em>d</em><em>i</em><em>n</em><em>g</em><em> </em><em>c</em><em>o</em><em>s</em><em>t</em><em> </em><em>s</em><em>t</em><em>r</em><em>u</em><em>c</em><em>t</em><em>u</em><em>r</em><em>e</em><em>,</em><em> </em><em>b</em><em>r</em><em>a</em><em>n</em><em>d</em><em>i</em><em>n</em><em>g</em><em>,</em><em> </em><em>t</em><em>h</em><em>e</em>
<em>q</em><em>u</em><em>a</em><em>l</em><em>i</em><em>t</em><em>y</em><em> </em><em>o</em><em>f</em><em> </em><em>p</em><em>r</em><em>o</em><em>d</em><em>u</em><em>c</em><em>t</em><em> </em><em>o</em><em>f</em><em>f</em><em>e</em><em>r</em><em>i</em><em>n</em><em>g</em><em>s</em><em>,</em><em> </em><em>t</em><em>h</em><em>e</em><em> </em><em>d</em><em>i</em><em>s</em><em>t</em><em>r</em><em>i</em><em>b</em><em>u</em><em>t</em><em>i</em><em>o</em><em>n</em><em> </em><em>n</em><em>e</em><em>t</em><em>w</em><em>o</em><em>r</em><em>k</em><em>,</em>
<em>i</em><em>n</em><em>t</em><em>e</em><em>l</em><em>l</em><em>e</em><em>c</em><em>t</em><em>u</em><em>a</em><em>l</em><em> </em><em>p</em><em>r</em><em>o</em><em>p</em><em>e</em><em>r</em><em>t</em><em>y</em><em>,</em><em> </em><em>a</em><em>n</em><em>d</em><em> </em><em>c</em><em>u</em><em>s</em><em>t</em><em>o</em><em>m</em><em>e</em><em>r</em><em> </em><em>s</em><em>e</em><em>r</em><em>v</em><em>i</em><em>c</em><em>e</em><em>.</em>
Mark appears to be suggesting that Lite Bite use an "<span>administered distribution system".
</span><span>Administered distribution system refers to a system in which the maker or producer deals with the all of the marketing functions at the retail level. This gives the maker more control over the way its items are valued, shown, and advanced. Sometimes retailers willingly agree to this approach since it implies that makers give them a considerable measure of promoting help for nothing or free.
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